Tag: modelportefeuille

De modelportefeuille Greed and Fear heeft het de laatste 3 maanden van 2021 lastig gehad met het vinden van goede entries. De markt vertrok vaak zonder dat we daar bij zaten. Zoals in vele eerdere bijdragen al toegelicht, het is de kunst om na een pull back mee te doen, maar uiteraard zonder dat de stop loss wordt geraakt. Dat bleek vooral bij grotere volatiliteit lastig. Zelfs wanneer de volatiliteit procentueel gemiddeld is, betekent dit in punten een steeds hoger bedrag vanwege de steeds hogere koersen. Gelukkig werd er in elk geval geen verlies geleden in deze laatste maanden.

De laatste tijd is ook benut om te kijken hoe hierin verbetering te brengen. Het zal betekenen dat de koop limiet in het vervolg dichterbij wordt geplaatst en de stop loss juist ruimer. Dit zal hopelijk leiden tot meer trades met uiteraard een ‘edge’ op lange termijn, oftewel meerdere trades. Hierdoor zal er op maandbasis hopelijk meer rendement worden gemaakt, maar ook zal er vaker een verliestrade zijn en ook nog eens groter dan in het verleden gebruikelijk. Je zou dit een meer agressieve tradingstijl kunnen noemen, minder voorzichtig en meer de echte signalen traden zoals die worden gegenereerd. 

Het jaarresultaat tot nu toe blijft onveranderd, en komt voor 2021 op $2190,50 in 12 trades. Dit is onder het gemiddelde van $5321,- van de afgelopen 4 jaren. Hopelijk zal de nieuwe aanpak voor 2022 een jaarresultaat opleveren boven dit gemiddelde.

Voor de leden van Tradersverlijken.nl zal er in februari een nieuwe modelportefeuille worden geïntroduceerd onder de naam Greed and Fear MES Daily. Deze nieuwe modelportefeuille is een afsplitsing van de bestaande Greed and Fear ES Daily en werkt op dezelfde signalen en koersen, maar dan zal worden getrade met exact 1 Micro ES E-Mini S&P 500 future, oftewel de MES. Voor de MES is de margin-eis slechts 1/10e van  de reguliere ES. Alle brokers hebben de margin eisen de laatste jaren enorm verhoogd waardoor de ES buiten het bereik van de meeste particuliere traders is komen te liggen. De MES is nu een mooi alternatief. Beiden modelportefeuilles zullen vanaf heden naast elkaar bestaan.

Maandelijkse resultaten 2021 voor trading met exact 1 ES E-mini S&P 500 future contract

Januari: -$1512,- / 2 trades
Februari: $0,00 / 0 trades
Maart: -$311,50 / 4 trades
April: +$1994,00 / 1 trade
Mei: +$569,00 / 1 trade
Juni: +$719,00 / 1 trade
Juli: -$706,00 / 1 trade
Augustus: -$556,00 / 1 trade
September: +$1994,00 / 1 trade
Oktober: $0,00 / 0 trades
November: $0,00 / 0 trades
December: $0,00 / 0 trades

Totaal 2021: +$2190,50 / 12 trades

Resultaat voorgaande jaren:

2020: +$6098,50
2019: +$8185,00
2018: +$1342,50
2017: +$5843,00

Gemiddeld 2017-2020: +$5367,13

https://www.greedandfear.eu/results/results-2021.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2020.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2019.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2018.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2017.html

Nieuw: de koppeling met de broker Mexem is afgerond! We gaan nu een begin maken met mensen aan te sluiten. Om alles gecontroleerd te laten verlopen zullen we dit geleidelijk doen. Profiteer van de extreem lage tarieven en laat de orders van de modelportefeuilles van Tradersvergelijken.nl automatisch doorvoeren. Open daarom snel een rekening bij Mexem en doe mee!

Ook voor de maand november zijn er geen trades uitgevoerd, maar zoals vaker is dat niet het hele verhaal. Er zijn namelijk wel orders geplaatst, maar deze werden niet geraakt. Zoals wellicht bekend van de webinars over geavanceerde orders gaat de handelswijze van de modelportefeuille uit van bepaalde gemiddeld te verwachten bewegingen gedurende een handelsdag. Als deze zich niet voordoen kan het betekenen dat een limiet order niet wordt geraakt, maar soms ook dat een stop loss eerder wordt geraakt dan verwacht. Bij twijfel over de actuele marktsituatie wordt meestal gekozen voor veiligheid. Dat betekent dat een instap limiet order soms verder weg wordt geplaatst van de huidige koers of zelfs helemaal geen order.

In november zijn er twee orders geplaatst voor een long positie welke allebei niet werden geraakt omdat de koers vrijwel geen terugval had en vanaf het vorige slot vrijwel gelijk verder omhoog ging. We zien hier weer duidelijk het verschil tussen een analist en een trader. Als trader moet zowel je  analyse goed zijn als je trading plan.

Als we proberen verder vooruitkijken, dan zijn de bewegingen van de laatste dagen misschien wat verontrustend voor de komende tijd. De ES E-mini staat ongeveer weer op het niveau van een maand geleden. Maar als we uitzoomen, dan is wat we nu zien toch nog maar een bescheiden terugval. En in het laatste jaar hadden we ongeveer elke maand wel even een terugval, dus ook dat is voor nu nog geen reden tot ongerustheid. De correctie van september en begin oktober was van deze correcties duidelijk de grootste en duurde het langst en ook die werd weer heel snel hersteld. Voorlopig ga ik er van uit dat dat nu ook zo is. Misschien zakt de S&P 500 nog even verder terug naar de vorige high van rond de 4500. De NASDAQ zou heel goed een vergelijkbare beweging kunnen laten zien. Wat mij betreft blijft de long-trade het voorkeursscenario.

Maandelijkse resultaten 2021 voor trading met exact 1 ES E-mini S&P 500 future contract

Januari: -$1512,- / 2 trades
Februari: $0,00 / 0 trades
Maart: -$311,50 / 4 trades
April: +$1994,00 / 1 trade
Mei: +$569,00 / 1 trade
Juni: +$719,00 / 1 trade
Juli: -$706,00 / 1 trade
Augustus: -$556,00 / 1 trade
September: +$1994,00 / 1 trade
Oktober: $0,00 / 0 trades
November: $0,00 / 0 trades

Totaal 2021: +$2190,50 / 12 trades

Resultaat voorgaande jaren:

2020: +$6098,50
2019: +$8185,00
2018: +$1342,50
2017: +$5843,00

Gemiddeld 2017-2020: +$5367,13

https://www.greedandfear.eu/results/results-2021.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2020.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2019.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2018.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2017.html

Nieuw: de koppeling met de broker Mexem is afgerond! We gaan nu een begin maken met mensen aan te sluiten. Om alles gecontroleerd te laten verlopen zullen we dit geleidelijk doen. Profiteer van de extreem lage tarieven en laat de orders van de modelportefeuilles van Tradersvergelijken.nl automatisch doorvoeren. Open daarom snel een rekening bij Mexem en doe mee!

Hoe slechts een paar dagen een groot verschil kunnen maken! September en ook de eerste helft van oktober zag het eruit alsof meer neerwaartse beweging eraan zat te komen. Objectief konden we vaststellen dat de voortschrijdende gemiddelden elkaar neerwaarts begonnen te kruisen (bearish), daar waar ze dat in de meest recente voorgaande correcties absoluut niet hadden gedaan. Ook de dagelijkse range ging richting de hoge kant vergeleken met de lange termijn gemiddelden.

Hier leek dus meer aan de hand dan in voorgaande correcties, maar toen in de tweede helft van oktober kwam de omslag. De dagelijkse range liep terug en ineens werd in 6 tot 8 dagen het gehele verlies weer goed gemaakt. Ook de dubbele top werd later zonder aarzeling doorbroken.

Toen het herstel gaande was zagen we ook vrijwel geen intraday pullbacks meer, iets waar de strategie van de Greed & Fear modelportefeuille van afhankelijk is. De limietorder die werd geplaatst, werd dan ook helaas niet getriggered.

Gedurende deze fase produceerden de neurale netwerken ook regelmatig tegenstrijdige signalen waardoor het mogelijk nog lastiger werd een verstandige order te plaatsen. Om onnodige risico’s en verliezen te vermijden, was het beter om het marktgedrag enige tijd gade te slaan. Investeerders die de handelssignalen ontvangen voor de Greed & Fear modelportefeuille kunnen hun maandelijkse fee ‘meenemen’ naar de volgende maand. Een maand zonder trades of met verlies wordt immers niet in rekening gebracht. Lees de volledige toelichting hier.

Maandelijkse resultaten 2021 voor trading met exact 1 ES E-mini S&P 500 future contract

Januari: -$1512,- / 2 trades
Februari: $0,00 / 0 trades
Maart: -$311,50 / 4 trades
April: +$1994,00 / 1 trade
Mei: +$569,00 / 1 trade
Juni: +$719,00 / 1 trade
Juli: -$706,00 / 1 trade
Augustus: -$556,00 / 1 trade
September: +$1994,00 / 1 trade
Oktober: $0,00 / 0 trades

Totaal 2021: +$2190,50 / 12 trades

Resultaat voorgaande jaren:

2020: +$6098,50
2019: +$8185,00
2018: +$1342,50
2017: +$5843,00

Gemiddeld 2017-2020: +$5367,13

https://www.greedandfear.eu/results/results-2021.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2020.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2019.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2018.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2017.html

Nieuw: de koppeling met de broker Mexem is afgerond! We gaan nu een begin maken met mensen aan te sluiten. Om alles gecontroleerd te laten verlopen zullen we dit geleidelijk doen. Profiteer van de extreem lage tarieven en laat de orders van de modelportefeuilles van Tradersvergelijken.nl automatisch doorvoeren. Open daarom snel een rekening bij Mexem en doe mee!

Het algemene technische beeld van de grootste indices begint wat slechter te worden, wat we objectief kunnen vaststellen via de dalende voortschrijdende gemiddelden (‘moving averages’) zoals we dit al een tijdje niet meer hebben gezien. In tijden zoals deze kan het soms lastiger worden goede entries en exits te vinden. Maar gemiddeld bleven de dagelijkse ranges van de ES E-mini en S&P 500 nog wel redelijk bescheiden in september.

Slechts op een aantal dagen zagen we flink verhoogde volatiliteit van ruim boven de 2%. Dat gecombineerd met de dalende moving averages, zou het een vooraankondiging kunnen zijn van een volatiel en onrustig oktober met lagere koersen? Ik denk het het haast wel.

In september zijn er twee orders geplaatst, waarvan één ook echt een trade werd. Gelukkig werd het ook een goede winnende trade met wel een heel opmerkelijke observatie. Er is nog steeds een stuk te gaan om het gemiddelde jaar-resultaat van afgelopen jaren te bereiken, maar in elk geval is het gelukt om de portefeuille nog steeds positief te houden.

Maandelijkse resultaten 2021 voor trading met exact 1 ES E-mini S&P 500 future contract

Januari: -$1512,- / 2 trades
Februari: $0,00 / 0 trades
Maart: -$311,50 / 4 trades
April: +$1994,00 / 1 trade
Mei: +$569,00 / 1 trade
Juni: +$719,00 / 1 trade
Juli: -$706,00 / 1 trade
Augustus: -$556,00 / 1 trade
September: +$1994,00 / 1 trade

Totaal 2021: +$2190,50 / 12 trades

Resultaat voorgaande jaren:

2020: +$6098,50
2019: +$8185,00
2018: +$1342,50
2017: +$5843,00

Gemiddeld 2017-2020: +$5367,13

https://www.greedandfear.eu/results/results-2021.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2020.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2019.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2018.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2017.html

Nieuw: de koppeling met de broker Mexem is technisch afgerond! We gaan nu een begin maken met mensen aan te sluiten. Om alles gecontroleerd te laten verlopen zullen we dit geleidelijk doen. Profiteer van de extreem lage tarieven en laat de orders van de modelportefeuilles van Tradersvergelijken.nl automatisch doorvoeren. Open daarom snel een rekening bij Mexem en doe mee!

Deze maand werden er drie orders geplaatst, en slechts één daarvan werd ook daadwerkelijk uitgevoerd. Van de andere twee orders werd de aankoop limiet nooit geraakt. De ene gemaakte trade was helaas een verlies trade. Details over deze trade kun je hier vinden.

Wanneer recente volatiliteit significant hoger of juist lager is dan de lange termijn gemiddelden, vraagt dit een aanpassing bij het kiezen van je entry en exit. Als de volatiliteit hoog is, staat de koop-limiet en de stop-loss verder weg want door de grotere intra-day bewegingen wil je niet dat gelijk dat de stop loss geraakt wordt. Anderzijds is het zo dat bij lagere volatiliteit je vaak ziet dat de koerst simpelweg wat omhoog drijft zonder grote intra-day pullback. 

De ene trade deze maand vond plaats in een periode met lage volatiliteit, maar net op de dag van de trade was deze weer wat groter waardoor de stop-loss eerder werd geraakt. 

Nog steeds hebben de neurale netwerken grote moeite om vat te krijgen op de marktbewegingen de laatste maanden. Onderzoeken en multi-jaar simulaties hebben nog niet uitgewezen waar dit aan te wijten is.

Maandelijkse resultaten 2021 voor trading met exact 1 ES E-mini S&P 500 future contract

Januari: -$1512,- / 2 trades
Februari: $0,00 / 0 trades
Maart: -$311,50 / 4 trades
April: +$1994,00 / 1 trade
Mei: +$569,00 / 1 trade
Juni: +$719,00 / 1 trade
Juli: -$706,00 / 1 trade
Augustus: -$556,00 / 1 trade

Totaal 2021: +$196,50 / 11 trades

Resultaat voorgaande jaren:

2020: +$6098,50
2019: +$8185,00
2018: +$1342,50
2017: +$5843,00

Gemiddeld 2017-2020: +$5367,13

https://www.greedandfear.eu/results/results-2021.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2020.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2019.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2018.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2017.html

Nieuw: de koppeling met de broker Mexem is technisch afgerond! We gaan nu een begin maken met mensen aan te sluiten. Om alles gecontroleerd te laten verlopen zullen we dit geleidelijk doen. Profiteer van de extreem lage tarieven en laat de orders van de modelportefeuilles van Tradersvergelijken.nl automatisch doorvoeren. Open daarom snel een rekening bij Mexem en doe mee!

In de maand juli was er slechts 1 trade, en dit was ook nog eens een volle stop loss. Maar ook nu weer leert het gebruik van stop losses ons dat het de enige manier is om ‘in business’ te blijven. Kijk hier voor alle details van deze trade en hoe groot het verlies had kunnen worden zonder de stop loss.

Wat ik in deze maand, en eigenlijk ook al vorige maand zorgwekkend vind is de slechte performance van de indicator, puur gemeten naar index punten. Als je naar de dagelijkse indicator kijkt voor deze hele maand, dan is de performance gemeten in indexpunten -107(!) Indien elk signaal zou zijn opgevolgd met een ES E-Mini dan was het maandresultaat -107 x $50 = -$5350,- geweest.

Gelukkig heb ik in het algemeen de gewoonte om niet tegen de trend in te handelen, en dat heeft ook deze keer veel schade voorkomen. Natuurlijk was het short signaal halverwege juli precies goed, maar daarna werd dat aantal punten ook zo weer teruggegeven en meer. Uit historische resultaten weten we dat een dergelijke periode zo nu en dan voorkomt, maar het blijft lastig hoe daar mee om te gaan. Minder traden zorgt er in elk geval voor dat er geen schade wordt opgelopen.

In de tussentijd probeer te ontdekken waar het in het neurale netwerk nog aan ontbreekt, oftewel kan ik nog een bron van markt data toevoegen zodat er meer accurate voorspellingen worden gedaan? Of misschien moet ik een andere transformatie van data toepassen zodat andere features naar voren komen. Maar uiteraard kan het ook gewoon een tijdelijke ‘disconnect’ zijn, zoals die historisch wel eens vaker optraden.

Overigens heb ik bij eerdere grote correcties ook wel gezien dat dat moment werd voorafgegaan door veel bearish signalen. Dit begon dus al terwijl de markt nog de laatste stapjes omhoog maakte voordat de grotere  correctie inzette.

Maandelijkse resultaten 2021 voor trading met exact 1 ES E-mini S&P 500 future contract

Januari: -$1512,- / 2 trades
Februari: $0,00 / 0 trades
Maart: -$311,50 / 4 trades
April: +$1994,00 / 1 trade
Mei: +$569,00 / 1 trade
Juni: +$719,00 / 1 trade
Juli: -$706,00 / 1 trade

Totaal 2021: +$752,50 / 10 trades

Resultaat voorgaande jaren:

2020: +$6098,50
2019: +$8185,00
2018: +$1342,50
2017: +$5843,00

Gemiddeld 2017-2020: +$5367,13

https://www.greedandfear.eu/results/results-2021.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2020.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2019.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2018.html
https://www.greedandfear.eu/results/results-2017.html

Nieuw: de koppeling met de broker Mexem is technisch afgerond, nu volgen nog de formaliteiten. Profiteer van de extreem lage tarieven en laat de orders van de modelportefeuilles van Tradersvergelijken.nl automatisch doorvoeren. Open daarom snel een rekening bij Mexem en doe mee!